來源: 中國證券網
近期在一帶一路多個項目簽訂,發改委集中批復基建項目,PPP項目試點落地以及《鋼鐵工業轉型升級計劃(2015-2025)》6月將出臺等多利好帶動下,鋼鐵板塊重回強勢狀態。截至發稿,今日早盤鋼鐵板塊漲幅高達4.35%,其中韶鋼松山、永興特鋼漲停,武鋼股份漲6.9%,太鋼不銹漲5.6%。
“一帶一路”成國家戰略 帶動鋼鐵企業走出去
“一帶一路”成為國家戰略,我國鼓勵資本輸出實現鋼鐵產能國際合作,“一帶一路”沿線建設帶動我國鋼材出口,我國企業在國外投資建廠也開始規劃。
首先,隨著中亞、南亞、東南亞等地區的基礎設施建設需求釋放,以及全球雁陣產業梯度轉移,“一帶一路”沿線國家成為了全球鋼鐵消費的新增長點。統計口徑看,“一帶一路”沿線國家已經支撐起我國鋼材出口,成就了在歐美反傾銷大棒下的出口逆勢增長,并且,相當多國家進口同比增速超過50%。
其次,中國鋼鐵企業已開始在中亞、南亞等地投資建廠。“一帶一路”沿線的部分地區的資源豐富,擁有發展鋼鐵產業必備的原料,隨著該地區政府的招商力度上升,帶動我國鋼鐵企業走出去。進入2015年,河北鋼鐵集團、八一鋼鐵集團、酒鋼集團以及馬鋼集團等企業境外投資,3月27日,中國中冶、馬鋼集團與瑞士福萊姆公司共同簽署了哈薩克斯坦100萬噸/年綜合鋼廠項目合資公司備忘錄;甘肅酒鋼集團也將在哈薩克斯坦投資建設生產基地。
目前,我國鋼鐵企業海外建廠處于萌動期,隨著“一帶一路”建設推進,我國鋼鐵企業海外投產規模將翻倍增長,“一帶一路”沿線國家的投資潛力大。一季度我國對“一帶一路”沿線國家直接投資額25.6億美元,僅占我國對外直接投資的9.9%,這與“一帶一路”沿線國家的現有經濟規模不相稱,也大幅低于我國對沿線國家28%的貨物貿易出口占比。
發改委“組合拳”穩增長 基建投資帶動鋼鐵需求
從5月18日開始,國家發改委集中披露6個大型基建項目,包括濟南至青島高速鐵路等4項鐵路建設項目以及2項城市軌道交通的近期建設規劃,預計投資總額達到2435.77億元;5月20日,國家發改委又印發南京、南昌與呼和浩特3個城市的軌道交通建設規劃,總投資額近2152億元。國家發改委5月26日批復兩個公路交通項目,其中湖北省嘉魚長江公路大橋項目估算總投資約為30.4億元;青海省扎麻隆至倒淌河公路改擴建工程項目估算總投資約為52.23億元,總投資也超過80億。
除批復基建項目外,國家發改委已在其門戶網站上開辟了PPP項目庫專欄,公開發布PPP推介項目。截至5月25日,首批公布的PPP項目多達1043個,總投資為1.97萬億元,涵蓋水利、市政、交通、公共服務、資源環境等多個領域,PPP方面的政策也頻頻發布。 鋼鐵作為基建投資的重要原材料,也將率先受益于基建投資的增加。
除此之外,根據之前報道,《鋼鐵工業轉型升級計劃(2015-2025)》有望在6月份出臺。業內人士分析,工信部此次推出鋼鐵產業轉型計劃,主要通過淘汰落后產能,高端材料設備升級,電子信息化三方面,對于鋼鐵行業結構做出進一步調整,屆時鋼鐵行業有望成為資金的新關注點。
齊魯證券首席分析師篤慧表示,國家穩增長政策再度發力,發改委發布1043個PPP項目,總投資高達1.97萬億元,項目范圍涵蓋水利設施、市政設施、交通設施、公共服務、資源環境等多個領域。盡管前期持續的政策托底尚未反映在鋼價上,下游鋼材市場整體需求依然低迷,但目前經濟接連尋底觸及政府接受底線,在財政和貨幣政策日益寬松背景下,國家保增長傾向愈發強烈,下半年經濟觸底反彈依舊可期。雖然短期鋼價依然承壓,但長期而言,宏觀經濟企穩、市場需求回升將促進鋼價反彈,A股中建議關注大鋼崛起寶鋼股份、武鋼股份、重慶鋼鐵、新鋼股份,轉型類標的五礦發展、物產中拓、南鋼股份。